الشروح الوفية للشموع اليابانية .. د / جيهان جمال

"Basim" · 16-06-2007, 10:47 AM

بما إن المادة لا تفنى و لا تستحدث من العدم
فقد وجدت نسخة من هذا الموضوع القيم

الشروح الوفية للشموع اليابانية للدكتورة جيهان جمال

"Basim" · 16-06-2007, 11:43 AM

dr. Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

الشروح الوفية للشموع اليابانية

السلام عليكم و رحمة الله ..
بداية سأحاول أن أضع فى هذا الباب كل ما أجده متعلق بموضوعنا سواء كتب أو ويب سايت
أو ماتقترحونه من أراء .

هناك جملة جميلة نقلها ستيفى نيسون الأب الروحى للمدرسة اليابانية :
Candels Exhaust Themselves to give Light to Men

فيه حاجة أجمل و أسهل و هى :

شراء الأسهم بإستخدام الشموع اليابانية
- جهز المخطط البياني لأي سهم لفترة 3 شهور
- أضف علىالتشارت DMA ل 14 يوم
- أيضا أضف الى التشارت ال DMI

أعلاه كل ما تحتاج اليه على التشارت لقرار الشراء و الآن إليكم الطريقة :
بعد النظر للتشارت تبحث عن نقطةتغيير خط ال 14 يوم يتوجه بها للأعلى و أذا حصل ذلك تبحث عن أول شمعة على الخط توجهه للأعلى و يجب أن تكون شمعة بيضاء
( أي أن السهم قد أقفل على أرتفاع في ذلك اليوم ) هنا نكون قد حصلنا على سهم مرشح للأرتفاع ففي اليوم التالي نراقب السهم إذا استطاع اختراق أو تعدي أعلى سعر لليوم الذي قبله أي( أول شمعة على خط ال14 يوم المذكورة ) ندخل السهم بلا تردد أذا كان خط ال +DMI قد اخترق خط ال -DMI ألى أعلى أو اذا كان أصلا فوقه منذ فترة , هذا كل شيء .

الخلاصة:
- بهذه الطريقة سوف لن تحتاجوا الى متابعة الأخبار أو القيام بتحليلات معقدة للتشارتات لعملية شراء ناجحة بالأسهم .
- يمكنكم القيام بالطريقة و إيجاد السهم المناسب بعد إقفال السوق أو قبل إفتتاحه في اليوم التالي
- هذه الطريقة تريح الجميع من شد الأعصاب بطريقه سهلة و مريحة جدا و بمجرد النظر الى التشارت تستطبع معرفة ما اذا كان هناك فرصة شراء أم لا بثواني قليلة جدا.

أمور مهمة يجب أخذها بعين الأعتبار :
- أن هذه الطريقة خاصة بالأسهم التي عليها فوليوم عالي و المشهورة
- هذه الطريقة تحدد لك سعر الدخول و لكن لا تحدد سعر الخروج

"Basim" · 16-06-2007, 11:45 AM

dr.Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

الشموع اليابانية

( 1 )

هي نوع من التحليل الفني يعتمد علي رسم علاقة بين التغير في سعر السهم والتغير في الزمن .

الخط الرأسي يمثل التغير في السعر والأفقي يمثل التغير في الزمن .
ينتج عن هذا المنحني ظهور أعمدة تشبه الشموع ولذلك تسمي الشموع اليابانية لأن أول من أستخدم التحليل الفني هم اليابانيون في مضاربات الأرز. ، منذ حوالي القرن السابع عشر الميلادي.. إبتكرها مينيوسوتا .. إله الإستثمار عند اليابانيين الآن .. و نقلها للعالم ستيف نيسون ...

وتعتبر الشموع اليابانية من أهم الشارتات التي يعتمد عليها المضارب وكذلك المستثمر.. وتتميز بأنها تخبرك بحركة السهم الحقيقية ارتفاعا وانخفاضا.... و تعطيك العديد من المعلومات المبكرة عن السوق ..
وتمتاز هذه الطريقة في رسم المنحنيات أنه يمكنك من الرسم معرفة معلومات كثيرة جدا كما سنعرف بعد ذلك. كل شمعة تمثل مدة من الزمن قد تكون 10 دقائق أو 15 دقيقة أو يوم كامل حسب أختيار المدة الزمنية للمنحني .

في البداية تتكون الشموع اليابانية من نوعين أساسيين أبيض وأسود... الأبيض يمثل تفوق الثيران (المشترون ) على الدببة ( البائعون) أما الأسود فهو يمثل تفوق الدببة على الثيران...
بمعنى أن اللون الأبيض يمثل انتقال السهم من الانخفاض إلى الارتفاع و اللون الأسود يمثل انتقال السهم من الارتفاع إلى الانخفاض...
ووجود الشمعة البيضاء الطويلة يشير إلى تفوق الطلب على العرض بقوة .... مما أدى إلى ارتفاع السهم بصورة كبيرة عن سعر الفتح... وإذا كانت الشمعة البيضاء قصيرة دل على تفوق الطلب على العرض بنسبة بسيطة أدت إلى ارتفاع السهم بصورة خفيفة عن سعر الفتح ... و الشمعة السوداء العكس .. و هكذا ..

و الشموع بصفة عامة تتألف من ثلاثة أجزاء رئيسية :
جسم الشمعة : الفرق بين الفتح و الإغلاق ..
الظل العلوي : أعلى سعر .
الظل السفلي : أقل سعر .

1-الجسم الحقيقي للشمعة ( real body )

ويتكون من خطين علوي وسفلي . أحدهم يمثل الأفتتاح والأخر يمثل الأغلاق .
المقصود بالأفتتاح هو السعر الأفتتاحي للسهم في بداية هذة الفترة الزمنية التي تمثل هذه الشمعة
وكذلك الأغلاق يمثل سعر الأغلاق( أخر سعر تم التنفيذ به ) للسهم في أخر هذه الفترة التي تمثل هذه الشمعة.

اذا كان سعر الأفتتاح لهذه الشمعة أقل من سعر الأغلاق يعني بدأ السعر قليل ثم بدأ في الزيادة وأقفل علي زيادة. يكون لون جسم الشمعة أبيض والعكس إذا كان الأغلاق أقل من الأفتتاح لهذة الشمعة يكون لونها أسود.

في بعض المنحنيات المرسومة في المواقع يكون لون الشمعة الأبيض أخضر ولون الشمعة الأسود أحمر.
لاحظ أننا نتكلم عن الأفتتاح والأغلاق لكل شمعة وليس للسهم نفسة إلا إذا كانت الشمعة تمثل يوم كامل للتداول فإن الإفتتاح والإغلاق يمثل بداية التعامل و نهاية التعامل في هذا اليوم.

2- الجزء الثاني وهو الظلال shadows وتنقسم الي خط علوي upper shadow يمثل أعلي سعر وصل له السهم خلال هذة الفترة ونطلق عليه upper shadow أو الرأس تجاوزا لأننا سوف نحتاجة كثيرا بعد ذلك ولذلك نختصر الأسم الي رأس الشمعة.

الخط السفلي ويمثل أقل سعر وصل له السهم في هذه الفترة ونطلق عليه lower shadow أو الرجل ، من الأرجل .. تجاوزاً .

بعد رسم هذه الشموع تظهر لنا عدة أشكال للشموع وكل شكل له مواصفات معينة ويدل علي تداول معين للسهم ,

ان القيمة التي تتميز بها هذه الطريقة في التحليل انما تكمن في قوة تعبيرها عن مضامين تبقى الوسائل الاخرى قاصرة عن ايضاحها وتفسير خفاياها .

وهي بتشعب أشكالها وكثرة رموزها وتعدد مراميها شكلت لواضعها ولا تزال تشكل اليوم عونا هو من الاهمية بحيث لا يستطيع أي متعامل في أسواق المال الانصراف عن التعرف اليها
أو التنكر لإيجابيات تحليلها .

الى ذلك لا بد من الوقوف على خاصية اخرى تبرز في كونها لا تتعارض مع اية طريقة اخرى من طرق التحليل ، بل نراها في مواقف كثيرة ملتقية معها على ابراز نفس الحقيقة وإعطاء نفس الحكم والتاكيد على نفس الحقيقة . وهذا امر يقوي من عزيمة المحلل ، ويزيد من اقدامه في ترجيح كفة قناعاته في صوابية ما يذهب اليه من تحليل وأرجحية ما يراه من إحتمال .

و لبعض الشموع معنى ... بعضها يعني البيع .. و بعضها يعني الشراء ...
و بعضها لا يعني شئ ... و لها أسماء كما سنرى فى الدروس القادمة ..

"Basim" · 16-06-2007, 12:11 PM

Dr.Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

أنواع الشموع
( 2 )
1- الفردية
أنواع الشموع الفردية التي تتكون من شمعة واحدة و هى كالتالى :

1. الشمعة الطويلة البيضاء
2. الشمعة الطويلة السوداء
3.الشمعةالقصيرة البيضاء و السوداء
4. المطرقة والرجل المشنوق
5.المطرقة المقلوبة و الشهاب
6. الدوجي بأنواعه
7.المربوز الأبيض و الأسود

2- المركبة
أنواع الشموع المركبة التي تتكون من أكثر من شمعة واحدة و هى كالتالى :

1. شمعة البلاعة أو Bullish Engulfing
2. شمعةالبيريش أو Bearish Engulfing
3. شمعة الباردة أو Piercing Pattern
4.شمعة الحرامي أو Harami Pattern
5.شمعة نجمة الصباح أو Morning Star
6.شمعة الإجهاض أو Abandoned Baby
7.شمعة الغربان الثلاثة أو الجنود الثلاثة أو Three Crows & Three Soldiers
8. شمعة نجمة الليل أو Evening Star
9.شمعة السحابة القاتمة أو Dark Cloud Cover

و الأهم من ذلك معرفة :
شمعات نقاط الدعم و المقاومة و شمعات الصعود و الهبوط العكسي

1- شمعات نقاط الدعم
Bullish Engulfing
Bullish Harami
Doji (Normal, Long Legged, Dragon Fly )
Hammer
Inverted Hammer
Long White Candle
White Marubozu
Morning Star
Bullish Abandoned Baby
Piercing Pattern
Three White Soldiers

شمعات الصعود العكسي
Bullish Engulfing
Bullish Harami
Inverted Hammer
Morning Star
Bullish Abandoned Baby
Hammer
Piercing Pattern

2-شمعات نقاط المقاومة
Bearish Engulfing
Bearish Harami
Dark Cloud Cover
Doji (Normal, Long Legged, Gravestone
Evening Star
Hanging Man
Long Black Candlestick
Shooting Star
Black Marubozu
Three Black Crows
Bearish Abandoned Baby

شمعات الهبوط العكسي
Bearish Abandoned Baby
Bearish Engulfing
Bearish Harami
Dark Cloud Cover
Evening Star
Shooting Star

وبعدين نتكلم ....

"Basim" · 16-06-2007, 12:54 PM

dr.Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

الشموع الفردية
( 3 )

شمعة Hammer و شمعة Hanging man
( المطرقة و الرجل المشنوق )
هو نموذج واحد لشمعة فردية ( الشمعة رقم 4 ) و لكن تتكون من شكلين :
الشكل الأول Hammer و لونها أبيض
الشكل الثانى Hanging man و لونها أسود

Hammer ( المطرقة)

شكل جسم الشمعة :
جسمها قصير أبيض , رأسها قصير , رجلها طويلة بمقدار ضعف الجسم، وهذه شروطها للتفريق بينها وبين الأشكال الأخرى.
- من شكلها يتبين الآتى :-
(1) الجسم القصير الأبيض ... دلبل على أن السعر زاد عن سعر الإفتتاح وأغلق على إرتفاع ولكنه إرتفاع بسيط .
و يهمنى هنا أن أنوه أن سعر الإغلاق فى الشموع هو آخر سعر تم التنفيذ به .
(2 ) الرأس القصير ... دلبل على أن السعر لم برتفع كثيرا عن سعر الإغلاق, بمعنى أن أعلى سعر خلال اليوم كان قريب جدا ( أو مساوى ) من سعر الإغلاق .
(3) رجلها طوبلة جدا ... دليل على أن البائعين سيطروا على التداول فى البداية حتى إنخفض السعر إلى هذا الحد , ثم سيطر المشترين و إشتروا كميات كبيرة حتى رجع السعر إلى سعر الإفتتاح مرة أخرى .

هذه الشمعة تحدث دائما بعد هبوط للسهم , لذلك تشير كثيرا إلى وجود نقطة دعم و إنتظار صعود عكسى للسهم . ولكن وجود هذا النوع من الشموع بمفرده لايعطى تأكيدا كافيا لإتخاذ القرار , ولكنه يحتاج إلى تأكيد أخر لعملية الصعود
هذا التأكيد يكون إما :
1- بإستخدام المؤشرات الفنية الأخرى .
2- أو بواسطة الفجوة إلى أعلى Gap up
3 - أو بواسطة شمعة بيضاء بعدها طويلة تبين لنا أن هناك كثافة فى البيع و حجم تداول كبير مما يفيد فى تأكيد الإنعكاس الصاعد.

Hanging man (الرجل المشنوق)

شكل جسم الشمعة :
- جسمها قصير أسود , رأسها قصير , رجلها طويلة بمقدار ضعف الجسم، وهذه شروطها للتفريق بينها وبين الأشكال الأخرى.
- من شكلها يتبين الآتى :-
(1) الجسم القصير الأسود. دلبل على أن السعر بدأ عالى ثم إنهار وأغلق على إنخفاض ولكنه بسيط .
(2 ) الرأس القصير ... نفس الطول فى Hammer
(3) رجلها طوبلة جدا ... نفس الطول فى Hammer

ولكن التفسير هنا مختلف :
هذه الشمعة تبين أن البائعبن سيطروا على السهم وباعوا حتى نزل السعر الذى يبينه الرجل , ولكن المشترين عادوا و سيطروا على السهم و رفعوه ولكن لم يستطيعوا الوصول إلى سعر الإفتتاح , ولذلك نشعر أن البائعين هنا أصابهم بعض الإحباط ( ضغط بيع )
عكس المطرقة التى إستطاعوا فيها رفع السعر مرة أخرى إلى سعر الإفتتاح .

هذه الشمعة تشير إلى قرب حدوث إنهيار للسهم وأنه وصل إلى نقطة مقاومة , ولذلك فهى لا تحدث إلا بعد صعود واضح للسهم . و هذا هو الفرق بينها و بين المطرقة
ولكن وجود هذا النوع من الشموع بمفرده لا يعطى تأكيداً كافيا لإتخاذ القرار , ولكنه يحتاج إلى تأكيد آخر لعملية الصعود
هذا التأكيد يكون إما :
1- بإستخدام المؤشرات الفنية الأخرى .
2- أو بواسطة الفجوة إلى أسفل Gap Down
3 - أو بواسطة شمعة سوداء بعدها طويلة مع حجم تداول كبير مما يفيد فى تأكيد الإنعكاس الهابط

"Basim" · 16-06-2007, 01:06 PM

Dr.Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

الشموع الفردية
( 4 )

شمعة Shooting star و شمعة Inverted Hammer
( النجم الساقط و المطرقة المقلوبة )

هو نموذج واحد لشمعة فردية( الشمعة رقم 5 ) ولكن تتكون من شكلين :

الشكل الأولshooting star و لونها أسود
الشكل الثانى inverted hammer و لونها أببض

النجم الساقط shooting star

شكل جسم الشمعة :
- جسمها صغير ، أسود ، رأسها طويلة جداً
- من شكلها يتبين الآتى :
(1) الجسم الصغير الأسود ... دلبل على أن التداول ضعيف على السهم , و أن السعر هبط عن سعر الإفتتاح ولكن هبوط بسيط.
(2 ) الرأس الطويلة جدا ... دليل على أن السعر بالجلسة إرتفع إلى مستوى عالى جداً للسهم ، و لكن البائعين إستطاعوا السيطرة علي التداول و تنزيل السعر من هذا الإرتفاع إلي سعر أقل من سعر الأفتتاح و هو سعر الإغلاق ( آخر سعر تنفيذ ) و هذا يبين وجود سيطرة رهيبة للبائعيين و نيتهم فى أن يتخلصوا من هذا السهم .

لذلك هذه الشمعة تحدث غالبا بعد صعود للسهم أو شمعة بيضاء طويلة و علي حسب الكلام السابق من تمكن البائعين فإنه دائما يحدث هبوط مفاجئ للسهم بعد هذه الشمعة وتعتبر هذه الشمعة نقطة مقاومة للسهم.

ولكن وجود هذا النوع من الشموع بمفرده لا يعطى تأكيدا كافيا لإتخاذ القرار , و لكنه يحتاج إلى تأكيد آخر لعملية الهبوط ،
هذا التأكيد يكون إما :
1- بإستخدام المؤشرات الفنية الأخرى .
2- أو بواسطة الفجوة إلى أسفل Gap Down
3- أو بواسطة شمعة سوداء بعدها طويلة مع حجم تداول كبير مما يفيد فى تأكيد الإنعكاس الهابط.

المطرقة المقلوبة أو Inverted hammer

شكل جسم الشمعة :
جسمها صغير ، أبيض ، رأسها طويلة جداً
- من شكلها يتبين الآتى :
(1) الجسم الصغير الأبيض .. دليل علي تداول ضعيف و لون الجسم الأبيض دليل علي أن السعر إرتفع عن الإفتتاح و لكن الزيادة ليست كبيرة .
(2 ) الرأس الطويلة جدا ... دليل علي أن الهاي للسهم وصل الي ارتفاع كبير و ضغط عليه البائعين لتنزيله و لكنه قاوم هذا التنزيل و استقر عند سعر إغلاق أعلي من سعر الإفتتاح .
إذاً هذا السهم يرفض الهبوط و مصمم علي الصعود.

لذلك غالبا يحدث بعده صعود مفاجئ للسهم شرط حدوث هذه الشمعة بعد هبوط حاد للسهم وتعتبر هذه الشمعة في هذا المكان نقطة دعم للسهم.

و لكن وجود هذا النوع من الشموع بمفرده لا يعطى تأكيداً كافياً لإتخاذ القرار , و لكنه يحتاج إلى تأكيد أخر لعملية الصعود
هذا التأكيد يكون إما :
1- بإستخدام المؤشرات الفنية الأخرى .
2- أو بواسطة الفجوة إلى أعلى Gap up
3 - أو بواسطة شمعة بيضاء بعدها طويلة تبين لنا أن هناك كثافة فى البيع و حجم تداول كبير مما يفيد فى تأكيد الإنعكاس الصاعد .

نلاحظ الفرق بين الشكلين :
النجم الساقط : يتكون بعد صعود ملحوظ للسهم و غالباً عند نقطة مقاومة خاصة بالسهم ويحدث بعده هبوط مفاجئ للسهم.
المطرقة المقلوبة :تتكون بعد هبوط ملحوظ للسهم و غالباً عند نقطة دعم للسهم و يحدث بعدها صعود مفاجئ للسهم.

"Basim" · 16-06-2007, 04:08 PM

dr. Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

الشموع الفردية
(5)

الشمعة دوجي doji :
من أهم الشموع اليابانية التى تعطى معلومات هامة و دائماً تظهر فى عدد من النماذج المهمة .

جسم الشمعة :
صغير - ظلال طويلة علوية و سفلية

(1) الجسم الصغير : تتميز هذه الشمعة بأن جسمها صغير جداً قد يكون خط مستقيم و ذلك لأن سعر الإفتتاح يكون نفس سعر الإغلاق أو أعلي أو أقل من سعر الإغلاق و لكن بنسبة صغيرة جداً .

(2) الظلال الطويلة : الظلال الخاصة بها قد تكون طويلة جداً أضعاف طول الجسم و هذا ما يفرقها عن الشمعة الصغيرة التي يكون جسمها صغير و لكن ظلالها أقصر من طول جسمها .
هذه الظلال الطويلة التي تميز هذه الشمعة تدل علي حيرة المتعاملين وعدم قدرة كل من المشتريين و البائعين من السيطرة علي السهم و إنعدام القرار عندهم . لذلك ينتهي التعامل بسعر مساوي لسعر الإفتتاح

ترجع أهمية هذه الشمعة في وجود هذه الحيرة في التعامل و هذا الجسم الصغير جداً .. لأنها لو أتت مثلاً بعد شمعة بيضاء طويلة فهذا دليل علي توقف حركة الشراء الكبيرة علي هذا السهم و بداية فترة من الضعف و الحيرة تنتهي بحدوث مفاجأء في التعامل. و العكس إذا ظهرت بعد شمعة سوداء ربما يحدث صعود مفاجأ للسهم .

أشكال الشمعة دوجى :

تظهر هذه الشمعة بعدة أشكال هذه الأشكال قد تتابع بشكل دوري في مرحلة من المراحل يمر بها سوق من الأسواق . تتابعها هذا لا بد ان يكون له دلالته ايضا ، ولعلها تحضر السوق لحركة ما تكون لحظة إنطلاقها بعد موعد ما ، أو حدث ما ، سواء كان السوق يتوقعه ، أو ينتظره ، أو هو تفاجأ به

شكل الدوجي له أيضاً تعبير قد يكون في بعض الأحيان مهم . فالدوجي التي يطول فيه جزئها العلوي أكثر من السفلي ، يفسرها البعض بأنها ميلاً موجوداً في السوق الى الإرتفاع ، نظراً لكون طلبيات الشراء قد دفعت السوق صعوداً بشكل واضح و سريع ، مما قد يعني مقدمة لإرتفاع قادم و وشيك .
و العكس يقال عن الدوجي ذات القسم السفلي المتقدم طولاً على الجزء العلوي .
أما القسمان المتساويان فلعل التفسير الأكثر قبولاً يكون بالنسبة لهما تساوى بين الرغبة بالشراء و البيع ، و بالتالي عدم وضوح في الرؤية ، و غياب المؤثرات التي لابد من وجودها لتغليب كفة على أخرى .

بقي أن نشير الى أن الدوجي لا تعتبر إشارة بيع أو شراء ، بل هي إشارة تنبيه ، أو إشارة مقوية لإشارة أخرى أكثر وضوحاً كانت قد سبقتها ، أو هي قد تتبعها .

و من هذه الأشكال :

( 1 ) : علامة الجمع ( + ) أو الصليب المقلوب

هذه الأشكال ينطبق عليها التفسير السابق من حيرة المتعاملين و توقف حركة التعامل.
بعد الإرتفاع أو الشمعة البيضاء الطويلة ، تكون الدوجى إشارة إلى أن ضغط الشراء بدأ يتناقص و أن الهبوط أصبح وشيكاً ، ولكن إتخاذ القرار يحتاج إلى تأكيد و ذلك يكون إما :
1- بإستخدام المؤشرات الفنية الأخرى .
2- أو بواسطة الفجوة إلى أعلى Gap Down
3- أو بواسطة شمعة سوداء بعدها طويلة .

بعد الإنخفاض أو الشمعة السوداء الطويلة ، تكون الدوجى إشارة إلى أن ضغط البيع بدأ يتناقص و أن الصعود أصبح وشيكً ، و لكن إتخاذ القرار يحتاج إلى تأكيد و ذلك يكون إما :
1- بإستخدام المؤشرات الفنية الأخرى .
2- أو بواسطة الفجوة إلى أعلى Gap UP
3- أو بواسطة شمعة بيضاء بعدها طويلة .

( 2 )dragon fly doji : و تسمى أيضاً Umbrella المظلة

شكل الشمعة يشبه حرف T ، سعر الإفتتاح و أدنى سعر و سعر الإغلاق متساويين ، و أدنى سعر يصنع ظل سفلى طويل .

هذه الشمعة تدل علي حدوث كمية بيع كبيرة أدت الي هبوط هذا السهم إلي هذا الحد و لكن المشتريين إشتروا كمية كبيرة من السهم مما أدي إلي عودته مره إخري إلي سعر الإفتتاح .
يعني هذه الشمعة تدل علي ضعف التعامل و لكن المشترين مسيطرين و لذلك لو ظهرت عند نقطةدعم للسهم معناه صعود مفاجئ لأن هناك عدد كبير من المشتريين مستعدين للتضحية و إنقاذ هذا السهم.

( 3 ) gravestone doji :و تسمى أيضاً Inverted Umbrella المظلة المقلوبة

شكل الشمعة يشبه حرف T مقلوب ، سعر الإفتتاح و أدنى سعر وسعر الإغلاق متساوية ، و أعلى سعر يصنع ظل علوى طويل .
هذه الشمعة تدل علي حدوث شراء كبير للسهم أدي الي رفعه الي هذا الحد الذي يمثله هذه الراس ولكن البائعين أعادوه الي سعر الأفتتاح مرة اخري.
يعني هذه الشمعة تدل علي ضعف التعامل ولكن البائعين مسيطرين . لذلك لو ظهرت عند نقطة مقاومة للسهم ننتظر هبوط كبير سوف يحدث بعد ظهورها .

(4) long legged doji

هذه الشمعة لها أرجل طويلة جدا( سفلية و علوية غالبا متساويان فى الطول ).. دليل وجود تذبذب عالي جداً في التعامل و إكتئاب المتعاملين مع السهم لدرجة أن السهم يعود مرة أخري إلي سعر الإفتتاح .
وتعتبر هذه الشمعة من الأشكال الواضحة جدا للدوجي والتي يطبق عليها التفسيرات السابقة بدون تداخل مع أي شموع أخري.

المقارنة بين أشكال شمعة Doji :

1- النموذج الأول:

* سعر الإغلاق = سعر الإفتتاح ( أو أقل أو أكبر قليلا جداً )

* الظلال العلوية = الظلال السفلية ( الرأس = الرجل ) .

* من أكثر النماذج فعالية = عندما يتساوى سعر الإفتتاح مع سعر الإغلاق ،

و لكن إذا كان الجسد صغير جداً إلى درجة أنه يظهر على شكل خط رفيع ، فلن يعتبر النموذج ذو أهمية كبيرة .

* أهمية النموذج = إنعكاسى و يعتمد على الإتجاه السابق ( الشمعة السابقة ) ، لو قبلها شمعة طويلة بيضاء ، فإنه يعنى قرب حدوث الإنخفاض ، و العكس بالعكس .

و يسمى النموذج فى هذه الحالة بأسماء أخرى ( سيتم شرحها بالتفصيل عند عرض الشموع المركبة ) .

وعلى سبيل المثال :

عندما تظهر الدوجى بعد إتجاه تصاعدى ، و بعدها شمعة سوداء طويلة ... إشارة إلى بدء الهبوط

عندما تظهر الدوجى بعد إتجاه الهبوط ، ، وبعدها شمعة بيضاء طويلة ... إشارة إلى بدء الصعود

2- النموذج الثانى :

* الظلال العلوية و الظلال السفلية طويلة جدا ( الرأس و الرجل) ، وهما فى الغالب متساويان فى الطول .

* يشير إلى أن المضاربة تمت بشكل قوى ، أعلى و أقل من سعر الإفتتاح ، و لكنها فى نهاية اليوم أغلقت قريبة من سعر الإفتتاح .

* هذا النموذج يعطى إشارة قوية لما سيكون عليه السوق فى الفترة التالية ، معتمداً فى ذلك على شكل شمعة اليوم التالى ( بيضاء أو سوداء ) لتحديد إتجاه السوق .

3- النموذج الثالث :

- المظلة ( Dragon fly ) :
سعر الإفتتاح = سعر الإغلاق = أعلى سعر
الظلال السفلية ( الرجل ) = أقل سعر .
لايوجد رأس.

أهمية هذه الشمعة :
الشمعة تدلنا على .. حدوث بيع بكميات كبيرة ولكن المشترين إشتروا هذه الكميات وأعادوا السعر إلى سعر الإفتتاح ـ إذن المشترين هم المسيطرين رغم ضعف التداول ... ولذلك

إذا ظهرت عند نقطة دعم للسهم ، معناه صعود مفاجئ .

- المظلة المقلوبة ( Gravestone ) :
سعر الإفتتاح = سعر الإغلاق = أدنى سعر .
الظلال العلوية ( الرأس ) = أعلى سعر .
لا يوجد رجل .

أهمية هذه الشمعة :
الشمعة تدلنا على .. حدوث شراء بكميات كبيرة أدى إلى رفع السعر إلى الرأس ، و لكن البائعين أعادوه إلى سعر الإفتتاح مرة أخرى . إذن البائعين هم المسيطرين ... و لذلك ..
إذا ظهرت عند نقطة مقاومة للسهم ، معناه هبوط مفاجئ

"Basim" · 16-06-2007, 05:12 PM

dr.Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

تطبيقــــــــــــات

إيه رأيكم نعمل شوية تطبيقات على اللى كتبناه عن الشموع و نعرف ماذا يحدث بقراءات الشموع ؟

للتجربة .. سنأخذ سهم واحد أو إثنين و نتفرج إيه الأخبار مع المدرسة اليابانية :

سهم العربية لحليج الأقطان :

يوم 12 / 9( شارت العربية لحليج الأقطان يوم 12 / 9) :

يوم 12 / 9 أعطانا السهم نموذج doji star
أعلى سعر -13.64 و أقل سعر 13.10 و أغلق 13.42 ( ليس أخر سعر تنفيذ )

زى ماقولنا تكوين شمعة الدوجى بعد شمعة بيضاء طويلة ، يعنى أن المسار الصاعد قرب ينتهى .. يعنى دى إشارة تحذير شديدة لبداية هبوط لكن لسه مش متأكدين .

هو فيه رأى ..
للمضارب الحذر - خاصة لو بيتابع الجلسة يومياً و بيشوف السهم بطريقة الشموع - يحاول يخرج بجزء من محفظته على سعر عالى طالما أنه يلاحظ تكون الشمعة الدوجى و ده بيبقى واضح جداً أثناء متابعة الجلسة على مباشر
( بعمل الفترة الزمنية يوم - و الفاصل الزمنى 5 دقائق - و النمط شموع طبعاً ) ، و بعدين يتفرج و لو نزل السعر بخرج بجزء كمان ، لو طلع السعر و تأكد مع باقى المؤشرات الأخرى أنه خلاص السهم طالع ، يشترى اللى باعه ، مش هيخسر كتير .. البركة فى الناس بتاعة T + 0 هيساعدوه يلاقى سعره تانى .

يوم 13 / 9 : ( شارت العربية لحليج الأقطان يوم 13 / 9 ) :

يوم 13/9 لم يستطع السهم عمل هاى أعلى من هاى 12 / 9 ، كان أعلى سعر 13.38 ،
و الأدنى كمان أقل من أدنى 12 / 9 ، كان 12.90 .
وأغلق السهم على 13.13 .
أعتقد برضه واضح للمضارب الحذر لو ماكانش خرج يوم أمس يخرج بجزء يوم 13 و يتفرج على السهم .
و لا ننسى وضع السهم على منحنى المتوسط المتحرك 14 يوم و نتابع . ده مهم جداً جداً

يوم 14 / 9 : ( شارت العربية لحليج الأقطان يوم 14 / 9 )

يوم 14 /9 إيه اللى حصل أعلى سعر كان 13.33 يعنى أقل من اليوم السابق .
أدنى سعر كان 13.05 أعلى من أدنى سعر فى اليوم السابق .
و الإغلاق كان 13.16 أعلى من الإغلاق السابق .

"Basim" · 18-06-2007, 02:46 AM

dr. Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

الشموع الفردية
( 6 )

شمعة الماربوز Marubozu

من أكثر نماذج الشموع الطويلة فعالية

شكل الشمعة :
اللون : إما بيضاء أو سوداء .
الجسم : طويل من غير ظلال علوية أو سفلية ، و الإرتفاع و الإنخفاض القياسيين ممثلان بسعرى الإفتتاح أو الإغلاق فقط .

1- النموذج الأبيض :

يتشكل عندما يتساوى سعر الإفتتاح مع سعر الإنخفاض القياسى، و يتساوى سعر الإغلاق مع سعر الإرتفاع القياسى .

تدل الشمعة على :
أن المشترين مسيطرين على السهم لذا أغلق السهم على أعلى سعر وصل إليه . و الايجابية القوية لأنه لم يحدث أي تذبذب في السهم ( تصريف - إنزال للسهم ) بل أغلق السهم على اعلي مستوى وصل إليه .

2-النموذج الأسود :

يتشكل عندما يتساوى سعر الإفتتاح مع سعر الإرتفاع القياسى ، و يتساوى سعر الإغلاق مع سعر الإنخفاض القياسى

تدل الشمعة على :
أن البائعين مسيطرين على السهم في عمليات البيع حتى أقفل السهم على أدنى سعر وصل إليه لذلك لا يوجد ذيل أو ظلال للسهم و يعتبر ذلك قمة السلبية . و هذا بالطبع يدل على السيطرة و التحكم في السهم من قبل البائعين .

"Basim" · 29-06-2007, 10:53 PM

dr. Gihan Gamal
مشرفة المنتدى التعليمي

تابع الشموع الفردية
( 7 )

إستكمالاً لموضوعنا عن أنواع الشموع الفردية التي تتكون من شمعة واحدة ..
آخر أنواعها هو :
الشموع البيضاء الطويلة و القصيرة
الشموع السوداء الطويلة و القصيرة :

* بصفة عامة ..

كلما كان جسم الشمعة طويل كلما كان ضغط البيع أو الشراء أكثف ،
و العكس بالعكس .

أولاً: الشموع الطويلة :

1- الشمعة الطويلة البيضاء long white candle

تعبر الشمعة البيضاء الطويلة عن ضغط شراء قوى فى السوق ، و كلما كانت الشمعة أطول ، كلما كان سعر الإغلاق أكثر إرتفاعاً من سعر الإفتتاح .

شكل الشمعة يتميز بالآتى :
• سعر الإفتتاح أقل من الإغلاق يعني السعر بدأ بسعر ثم إزداد حتي أغلق علي إرتفاع كبير .
• تدل علي حجم تداول عالي جداً للسهم خلال هذه الفترة
• تدل علي أن المشترين للسهم مسيطرين علي التداول يعني هناك تجميع و شراء بكمية كبيرة للسهم أدي الي رفع السعر و الأغلاق علي إرتفاع كبير جداً
• وجود رأس عليا للشمعة تمثل أعلي سعر و رجل تمثل أقل سعر للسهم في هذه الفترة. و لكن الرأس و الرجل طول كل منهما ليس دليل كبير علي أن السعر لم يعلو كثيراً عن سعر الإغلاق و لم ينزل كثيراً عن سعر الإفتتاح ، و إنما هو دليل علي تداول منتظم للسهم و المشترين مسيطرين علي التداول و يدفعوا بالسهم للإرتفاع من أول الشمعة إلي أخرها
• هذه الشمعة تدل علي وجود السوق في حالة bullish صعود .
و لكن هذا يحتاج الي تأكيد بعلامات أخري مثل :
- ظهور هذه الشمعة بعد هبوط حاد للسهم
- أو ظهورها عند نقطة دعم للسهم
كل هذه المؤشرات مجتمعة تشير إلي قرب صعود السهم .

2- الشمعة الطويلة السوداء long white candle

تعبر الشمعة السوداء الطويلة عن ضغط بيع قوى فى السوق ، و كلما كانت الشمعة أطول ، كلما كان سعر الإغلاق أكثر إنخفاضاً من سعر الإفتتاح .
و هي عكس الشمعة السابقة في كل شيء.

شكل الشمعة يتميز بالآتى :
• سعر الإفتتاح أعلي من الإغلاق يعني إنهيار السهم
و هبوطه بشدة و إغلاق علي إنخفاض .
• البائعين للسهم مسيطريين علي التداول و أدي كثرة البيع الي إنخفاض السعر .
• تداول السهم منتظم و هناك إصرار من البائعين علي تخفيض السعر حتي نهاية التداول لهذه الشمعة .
•الرأس و الرجل قصيرة دليل علي أن السعر لم ينزل عن سعر الإغلاق و لم يرتفع عن سعر الإفتتاح إلا بنسبة قليلة
• هذه الشمعة تدل علي وجود السوق في حالة هبوط bearish و لكن تحتاج أيضاً إلي علامات أخري مساعدة .

ثانيا : الشموع القصيرة

الشمعة القصيرة short candle

شكل الشمعة يتميز بالآتى :
• أهم شرط لهذه الشمعة أن يكون جسمها صغير و الرأس و الرجل متساويان و قصيران و هذا من أهم شروطها التي تفرقها عن شمعة الدوجي .
• جسمها قصير دليل علي تداول ضعيف علي السهم و أن المشتريين
و البائعين لم يستطع أي واحد منهما أن يسيطر علي تداول السهم لذلك السعر لم يتحرك كثيراً
• الرأس و الرجل قصير لأن السعر لم يهبط أو يرتفع عن الإغلاق
و الإفتتاح كثيراً
• ينطبق عليها نفس الكلام الموجود في الشمعة الطويلة و لكن الفرق الوحيد هو حجم التداول علي السهم وعدم قدرة أي واحد في التغلب علي الثاني
• لذلك في الشمعة البيضاء تغلق علي إرتفاع بسيط و الشمعة السوداء يغلق السهم علي إنخفاض بسيط .

و بهذا نكون أنهينا عرضنا لنماذج الشموع الفردية بأنواعها المختلفة
و التى تظهر جميعها فى الشكل التالى :

الشروح الوفية للشموع اليابانية .. د / جيهان جمال

== رؤى تـعـــــلـيـمـيـة شــــــاملة